От ръководството на Palm съобщиха, че планират втора вълна съкращения в края на юни, причините за което са лошите финансови резултати на компанията за Q3 (до 2 март), причинени от забавянето на промоцията на m500 PDA устройства. Клиентите на компанията са отложили предвидените поръчки в очакване на новия модел, който вече е пуснат в продажба. Съкращенията, точните данни за които се очакват около 25 юни, ще компенсират загубите на компанията, която през април съкрати 300 служители от общо 1900. Пропадна и сделката на Palm за закупуването на Extended Systems, разработчик на софтуер за мобилно управление на информационни системи.